Trái phiếu là gì? Có nên đầu tư vào trái phiếu để sinh lợi?

Thị trường chứng khoán trên thế giới đang hoạt động khá sôi nổi, trong đó trái phiếu là một trong những sản phẩm chứng khoán được đánh giá là an toàn nhất. Tuy nhiên, các nhiều nhà đầu tư Việt Nam vẫn chưa quen với hình thức đầu tư trái phiếu. Vậy trái phiếu là gì và nó có thật sự tốt và an toàn để đầu tư vào hay không? Cùng theo dõi ở bài viết dưới đây.

Có nên đầu tư vào trái phiếu để sinh lợi

Trái phiếu là gì?

Hiểu theo cách đơn giản trái phiếu là hình thức kêu gọi nguồn vốn bên ngoài công ty để có vốn đầu tư kinh doanh cho doanh nghiệp. Khi bạn mua trái phiếu có nghĩa là bạn đang cho công ty đó vay tiền.

Đổi lại, công ty sẽ trả khoản tiền với mức lãi suất cố định trong thời gian trái phiếu còn tồn tại. Sau thời gian đáo hạn của trái phiếu, công ty phát hành phải thanh toán khoản vay cho bạn.

Tìm hiểu về trái phiếu

Ưu và nhược điểm của đầu tư trái phiếu?

Ưu điểm

• Lãi suất của trái phiếu sẽ không bị phụ thuộc vào kết quả kinh doanh của công ty, công ty vẫn phải trả đủ lãi, không bỏ đi hoặc cắt giảm như cổ phiếu
• Trong trường hợp nếu công ty phá sản, ngừng hoạt động. Thì người giữ trái phiếu được ưu tiên thanh toán trước sau đó mới đến cổ phần ưu đãi, cổ phần thông thường.
• Đầu tư vào trái phiếu ít rủi ro và an toàn hơn so với đầu tư cổ phiếu. Lãi suất từ trái phiếu hằng năm đều cố định và sẽ nhận được khoản tiền gốc vào năm đáo hạn.
• Nếu không còn nhu cầu đầu tư trái phiếu, có thể chuyển nhượng thông qua sàn giao dịch chứng khoán hoặc bán lại cho công ty phát hành.

Nhược điểm

• Mệnh giá trái phiếu thường biến động mạnh trên sàn giao dịch
• Nhà đầu tư trái phiếu có nguy cơ đối mặt với rủi ro tái đầu tư, khi nhận được tiền lãi phải lo đi đầu tư số tiền lãi đó.

Những rủi ro khi đầu tư trái phiếu

Trên thực tế, việc đầu tư nào cũng có tiềm ẩn những rủi ro nhất định, dưới đây là những rủi ro khi đầu tư trái phiếu.

Những rủi ro tiềm ẩn khi đầu tư trái phiếu

Rủi ro về lãi suất

Có một sự thật là lãi suất và trái phiếu thường di chuyển theo hướng trái ngược nhau, tức có nghĩa giá trị cổ phiếu có xu hướng tăng thì lãi suất sẽ giảm, trong môi trường giá trái phiếu giảm, thì lãi suất sẽ tăng. Lý do có hiện tượng này là do khi lãi suất trái phiếu hiện hành đang tăng, các nhà đầu tư sẽ bỏ trái phiếu có lãi suất thấp đi.

Rủi ro về lãi suất khi đầu tư trái phiếu

Rủi ro tái đầu tư

Với loại trái phiếu trước ngày đáo hạn có khả năng thu hồi, người có trái phiếu sẽ nhận được khoản lãi có giá trị tương đương. Tuy nhiên về lâu dài khả năng tái đầu tư sẽ giảm đi.

Nếu nhận được lãi suất cao hơn và dễ dàng trong việc tái đầu tư cũng như chủ động được nguồn vốn đầu tư của mình hơn thì bạn nên đầu tư, lựa chọn trái phiếu không mang đặc tính thu hồi.

Rủi ro lạm phát

Theo thời gian, chi phí sinh hoạt tăng lên, thì tỷ lệ lạm phát cũng tăng. Nếu lạm phát gia tăng nhanh hơn so với lãi suất, sức mua của các nhà đầu tư trái phiếu sẽ giảm thì có thể bị âm lãi suất. Ví dụ như: mức lãi suất của bạn nhận được 2%, trong khi lạm phí tăng lên đến 5% thì lúc đó lãi suất của bạn thu về bị âm 3%.

Rủi ro do lạm phát tăng

Rủi ro về công ty phát hành

Nếu bạn đầu tư trái phiếu của chính phủ thì bạn hoàn toàn có thể yên tâm vì khả năng rủi ro sẽ thấp. Vì chính phủ sẽ thu thuế hoặc là phát hành tiền để thanh toán nợ trái phiếu.

Nhưng nếu bạn mua tại các công ty doanh nghiệp thì tỉ lệ rủi ro sẽ cao hơn. Chẳng may trường hợp công ty kinh doanh không tốt, toàn bộ trái phiếu bạn mua có thể dễ dàng mất đi do không thể tạo ra được lợi nhuận và thu hồi lại vốn.

Trên đây là một số thông tin về trái phiếu là gì và những ưu điểm và hạn chế trong đầu tư trái phiếu. Hy vọng bài viết sẽ giúp các nhà đầu tư có thêm kiến thức bổ ích về hình thức đầu tư mới để có thể lựa chọn và cân nhắc đầu tư một cách hiệu quả và đem lại nguồn tài chính ổn định nhất.